يتداول الباوند دولار اليوم عند 1.2867 دولار، في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 1.2860 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول عند 1.2846 وفي حالة استكمال الهبوط سيتوجه الي الدعم الثاني عند 1.2831
في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 1.2860 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي 1.2889 ومنطقة المقاومة الثانية عند 1.2901
يتداول اليورو دولار اليوم عند 1.0721 دولار، في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 1.0708 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول عند 1.0688 وفي حالة استكمال الهبوط سيتوجه الي الدعم الثاني عند 1.0668
في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 1.0708 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي 1.0742 ومنطقة المقاومة الثانية عند 1.0758
إنه أسبوع كبير للاقتصاد الأمريكي حيث تجري انتخابات عام 2024 ويجتمع صناع السياسة النقدية لاتخاذ قرار بشأن ما يجب فعله بعد ذلك بشأن أسعار الفائدة.
بالنسبة لمحترفي الرهن العقاري الذين كانوا يتعاملون مع حالة عدم اليقين مؤخرًا، فقد تظهر المزيد من الوضوح قريبًا. ارتفعت أسعار الرهن العقاري بسرعة في الأسابيع الأخيرة، مما أدى إلى تحطيم الآمال في النمو عبر قنوات الإقراض بالشراء وإعادة التمويل.
وفقًا لمركز أسعار الرهن العقاري التابع ، بلغ متوسط معدل المطابقة لمدة 30 عامًا 6.88٪ يوم الثلاثاء. قفز هذا الرقم بمقدار 16 نقطة أساس (bps) خلال الأسبوع الماضي، و26 نقطة أساس في الأسبوعين الماضيين و57 نقطة أساس منذ 18 سبتمبر، عندما خفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة القياسية بنصف نقطة مئوية.
في غضون ذلك، ارتفع متوسط معدل المطابقة لمدة 15 عامًا إلى 6.55٪ يوم الثلاثاء – بزيادة مذهلة قدرها 27 نقطة أساس في أسبوع واحد. لا يتوقع تحسن الظروف في الأمد القريب .
كتب يوم الثلاثاء: “تتجه أسعار الرهن العقاري إلى الارتفاع ما لم تكن الفروق رائعة اليوم”. “ستخلق بيانات الانتخابات بعض التقلبات الجامحة، لكن تقرير خدمات معهد إدارة التوريد كان تفوقًا كبيرًا على التقديرات. مما جعل العائدات أعلى هذا الصباح بعد إصدار التقرير”.
ومن المتوقع أن يأتي بعض المساعدة يوم الخميس في شكل خفض آخر لأسعار الفائدة من قِبَل بنك الاحتياطي الفيدرالي. يعتقد حوالي 95٪ من تجار أسعار الفائدة أن سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية سيتم تخفيضه بمقدار 25 نقطة أساس. وهناك فرصة بنسبة 77٪ لخفض آخر بمقدار 25 نقطة أساس في ديسمبر. مما سيرفع سعر الفائدة بين عشية وضحاها إلى نطاق يتراوح بين 4.25٪ و 4.5٪.
وقال سام ويليامسون، كبير الاقتصاديين في First American، في بيان: “بافتراض خفض بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر، فإن توقعات لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية لشهر سبتمبر تعني خفضًا إضافيًا بمقدار ربع نقطة في ديسمبر”.
من المقرر أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بنسبة 0.25٪ يوم الخميس، ليخفض الأسعار إلى 4.5٪ -4.75٪. يمكن أن ترفع نبرة باول الحمائمية الأصول الخطرة؛ وقد يؤدي الموقف الحذر إلى زيادة تقلبات السوق.
يبدو أن القليل من الأشياء مؤكدة في الحياة قبل نتائج الانتخابات الرئاسية الأمريكية: الموت والضرائب وخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة يوم الخميس.
بينما تنتظر الولايات المتحدة بفارغ الصبر نتائج أحد أكثر السباقات الرئاسية صرامة في التاريخ . والتي قد تكون قريبة جدًا من التكهن بها بحلول يوم الخميس – قد يوفر خفض أسعار الفائدة المتوقع هذا مرساة نادرة للأسواق المالية. مما يوفر للمتداولين لحظة من الاستقرار خلال ما قد يكون أسبوعًا شديد التقلب.
في ما يُنظر إليه على نطاق واسع على أنه خطوة مضمونة، من المتوقع أن يخفض البنك المركزي سعر الفائدة القياسي بنسبة 0.25٪، ليخفضه إلى نطاق 4.5٪ -4.75٪. ستؤدي هذه الخطوة إلى خفض تكاليف الاقتراض إلى أدنى مستوياتها منذ فبراير 2023.
تشير احتمالات خفض الفائدة بنسبة 0.25% التي يفترضها السوق إلى احتمال بنسبة 97.4%. وهو ما يعني فعليًا تسعيرًا كاملاً تقريبًا لخفض أسعار الفائدة. والذي سيكون الخفض الثاني على التوالي من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي.
سيصدر بيان السياسة لبنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الخميس ، يليه المؤتمر الصحفي الذي سيعقده رئيس البنك جيروم باول. حيث سيبحث المستثمرون عن أدلة حول توقعات بنك الاحتياطي الفيدرالي بشأن خفض أسعار الفائدة مرة أخرى في الاجتماع الأخير من العام.
كما أن تقلبات العملة البولندية وارتفاع أسعار الفائدة المحلية تثبط التخفيضات. ومع ذلك، يشير بعض خبراء الاقتصاد إلى أن خفض الأسعار قد يدعم التعافي الاقتصادي. نظرًا لتباطؤ النمو وضعف الطلب الاستهلاكي على الرغم من ارتفاع الأجور.
قد يساعد خفض الأسعار في الحد من ارتفاع تكلفة الائتمان، مما يعيق الاستثمارات والنشاط الاقتصادي، وخاصة في قطاعات مثل العقارات.
قال محلل أسعار الفائدة في بنك أوف أميركا مارك كابانا: “نتوقع أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر. ومن المرجح أن تظل رسالة الرئيس باول متفائلة”.
وأوضح كابانا أن تقرير الوظائف الذي جاء أضعف من المتوقع في أكتوبر والمراجعة الهبوطية لبيانات الرواتب للأشهر السابقة هي العوامل الرئيسية التي أدت إلى خفض أسعار الفائدة في نوفمبر. يشير بنك أوف أميركا إلى أن بيانات العمل الأخيرة تزيد بشكل كبير من احتمالات خفض أسعار الفائدة في ديسمبر.
رحب ديفيد ميريكل، الخبير الاقتصادي في جولدمان ساكس، بأحدث تطورات التضخم وأكد أنه في حين كان تقرير التوظيف في أكتوبر فاترًا. فإن البيانات الأخرى تشير إلى مرونة الاقتصاد الأمريكي.
وقال: “لقد خففت أخبار التضخم الأفضل من المخاوف بشأن إعادة التسارع أو الثبات من الأشهر القليلة الأولى من العام”. كما سلط ميريكل الضوء على النمو القوي للناتج المحلي الإجمالي في الربع الثالث. والذي قد يخفف من المخاوف بشأن سوق العمل المفرطة في الضعف.
تتوقع جولدمان ساكس أربع تخفيضات إضافية في النصف الأول من العام المقبل. مما من شأنه أن يخفض السعر النهائي إلى نطاق 3.25٪ -3.5٪. ومع ذلك، أشار ميريكل إلى أن هناك “مزيدًا من عدم اليقين بشأن السرعة في العام المقبل والوجهة النهائية”. مما يشير إلى أن القرارات المستقبلية ستعتمد بشكل كبير على البيانات الاقتصادية الواردة.
يتوافق جي بي مورجان مع الإجماع على خفض بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر. مع إمكانية خفض آخر في ديسمبر إذا ظلت الظروف الاقتصادية مستقرة. ومع ذلك، يحذر البنك من أن بيانات سوق العمل ستلعب دورًا كبيرًا في تشكيل تحركات بنك الاحتياطي الفيدرالي المستقبلية.
حذر المحللون في أكبر بنك أمريكي من أنه إذا انخفض معدل البطالة إلى أقل من 4٪ في ديسمبر، فقد يفكر بنك الاحتياطي الفيدرالي في تخطي خفض أسعار الفائدة في أوائل عام 2024. وهو الاحتمال الذي أثاره آخر مرة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا رافائيل بوسيك.
مع اقتراب موعد الانتخابات الرئاسية الأمريكية، يستعد المتداولون لتقلبات متزايدة في سوق البيتكوين، متوقعين تقلبات محتملة في الأسعار بنسبة 3.5%.
يحذر المحللون من أنه على الرغم من المشاعر الصعودية القوية التي تنعكس في سوق الخيارات، فإن احتمال تأخر نتائج الانتخابات قد يؤدي إلى تحولات غير متوقعة في السوق في الأيام المقبلة.
صرح محللو QCP Capital، “قد تقلل الأسواق من مخاطر التقلب في وقت لاحق من الأسبوع”، محذرين من التحديات المحتملة بعد الانتخابات.
يستعد المتداولون لتقلبات البيتكوين المتقلبة مع اقتراب موعد الانتخابات الرئاسية الأمريكية، مع مشاعر صعودية قوية في الخيارات وسط عدم اليقين المحتمل في السوق.
مع اقتراب موعد الانتخابات الرئاسية الأمريكية، برز أداء البيتكوين كنقطة محورية للمتداولين. تشير التحليلات الحالية إلى أن هيمنة البيتكوين قد تجاوزت 60%، لتصل إلى مستويات مرتفعة جديدة في الدورة مع انخفاض الحماس للعملات البديلة بشكل ملحوظ. واجهت العملات المشفرة الرائدة مثل Ethereum وSolana خسائر أكثر حدة. مما يدل على تفضيل متزايد للبيتكوين وسط ظروف السوق غير المؤكدة.
أشارت سوق الخيارات إلى مشاعر صعودية ملحوظة للبيتكوين، مع انتهاء صلاحية حوالي 3 مليارات دولار من الفائدة المفتوحة في 8 نوفمبر. سلط الرئيس التنفيذي لشركة Deribit Luuk Strijers الضوء على مراكز كبيرة في خيارات الشراء تستهدف أسعار إضراب تبلغ 70.000 دولار و75.000 دولار وحتى أقل من 80.000 دولار. مما يوضح التفاؤل الجماعي بين المتداولين بشأن آفاق البيتكوين في الأمد القريب. يبدو أن هذا الموقف الصعودي غير متأثر بالاضطرابات الأخيرة في السوق، مما يُظهر الثقة في مرونة البيتكوين.
على الرغم من التفاؤل السائد، يؤكد الخبراء على أهمية الاستعداد للتقلبات المحتملة بعد ليلة الانتخابات. وأشار محللو QCP إلى أن علاوة التقلبات المنخفضة الحالية تشير إلى أن السوق ربما تقلل من تقدير مخاطر التأخير أو النتائج المتنازع عليها.
مع جذب البيتكوين المزيد من رأس المال، تظهر سوق العملات البديلة علامات الركود. وأشار محللو Bitfinex إلى أن الاهتمام المتضائل بالعملات البديلة يرتبط بنقص المحفزات الجديدة للسوق. مما يؤدي إلى نظرة متشائمة للأصول البديلة. سجل الإيثريوم مؤخرًا انخفاضًا بنسبة 7٪، في حين انخفضت قيمة Solana بنحو 10٪ خلال الأسبوع الماضي. وأشار محللون من Bitfinex إلى أنه “بدون محفز جديد، تكافح العملات البديلة للتعافي” .
يؤكد تقرير الاستثمار الصادر عن بنك سيجنوم للربع الرابع من عام 2024 على الصورة المتوسعة للبيتكوين كأصل ملاذ آمن، مدعومًا بتدفقات رأس المال المستمرة. التي تفضلها على مشاريع العملات البديلة. ووفقًا للتقرير، يشير الاتجاه إلى تفضيل المشاريع الإنتاجية اقتصاديًا مع ظهور حالة عدم اليقين الأوسع في السوق. في هذا السياق، تعكس حصة البيتكوين المتزايدة في السوق تحولًا في معنويات المستثمرين، بما يتماشى مع مكانتها التقليدية كمخزن للقيمة.
باختصار، مع استعداد المتداولين لتقلبات البيتكوين المحتملة المحيطة بالانتخابات الرئاسية الأمريكية. تكشف المؤشرات الحالية عن موقف صعودي قوي في سوق الخيارات جنبًا إلى جنب. مع انخفاض ملحوظ في اهتمام العملات البديلة. مع توقع اللاعبين الرئيسيين في السوق الثقة في مرونة البيتكوين. يمكن أن تؤثر نتيجة الانتخابات بشكل كبير على استراتيجيات التداول ومعنويات المستثمرين في الأيام التالية. يتعين على أصحاب المصلحة أن يظلوا متيقظين لتطورات السوق ، وخاصة مع ظهور مخاطر التقلبات بعد الانتخابات.
ويشير تقرير جرايسكيل إلى أنه في حين أنه من الصعب تقييم ما إذا كانت الأسواق المالية تضع في الحسبان احتمالية أعلى لفوز ترامب بشكل مباشر. فإن العائدات عبر الأصول التي لوحظت في أكتوبر تتوافق مع الأنماط التي نراها عادة في “تداول ترامب” .
تعافى سعر البيتكوين (BTC) قليلاً إلى حوالي 68800 دولار يوم الثلاثاء، بعد التحول في السباق الرئاسي الأمريكي الذي شهد استعادة الرئيس السابق دونالد ترامب للصدارة. بعد أن شهدت صناديق الاستثمار المتداولة الفورية للبيتكوين الأمريكية تدفقات خارجة تزيد عن 540 مليون دولار يوم الاثنين. يسلط تقرير Grayscale الضوء على أن العائدات عبر الأصول في أكتوبر تعكس الاتجاهات التي تُرى عادةً في “تداول ترامب”. ويشمل ذلك زيادة المواقف في الدولار والعملات المشفرة وتوقعات بارتفاع عائدات الخزانة. والتي اكتسبت زخمًا مع تعزيز تقدم ترامب في أسواق التنبؤ قبل الانتخابات.
تعافى سعر البيتكوين قليلاً يوم الثلاثاء. مما أعاد دونالد ترامب إلى الصدارة بعد انخفاض الأسعار وسط تدفقات خارجية كبيرة بلغت 541.10 مليون دولار من صناديق الاستثمار المتداولة الفورية يوم الاثنين. يقول تقرير QCP: “تزامن هذا مع استطلاع رأي أظهر تقدم هاريس الضيق في أيوا يوم الاثنين”.
وعلاوة على ذلك، فإن مجتمع العملات المشفرة ينظر إلى مقترحات ترامب على أنها أكثر تحديدًا وشمولاً من مقترحات هاريس.
وفقًا لمحلل “في يوم الانتخابات الرئاسية الأمريكية، أعاد موقع Predict It دونالد ترامب إلى الصدارة، وإن كان بهامش صغير. وتشير منصات أخرى إلى احتمالات أقوى بكثير لفوز ترامب. يبلغ متوسط احتمالات الرهان لدى Celar Polling Real حاليًا ترامب عند 57.7 وهاريس عند 40.7”.
وفي الوقت نفسه، تشير استطلاعات الرأي إلى أن السباق سيكون أقرب بكثير مما تشير إليه احتمالات الرهان. أظهر استطلاع TIPP تعادل ترامب وهاريس عند 48 نقطة على مستوى البلاد. وأظهر استطلاع Ipsos تقدم هاريس بنقطتين، 50 مقابل 48، وأظهر استطلاع Atlas Intel تقدم ترامب بنقطة واحدة، 50 مقابل 49، وفقًا لـ Real Clear Polling.
هدوء متوتر يخيم على الأسواق فقد تسود الأسواق حالة من الترقب مع اقتراب موعد الانتخابات الرئاسية في الولايات المتحدة. يثير هذا الهدوء العصبي تساؤلات حول نتائج الانتخابات التي قد تتأخر في الإعلان عنها، ما يساهم في زيادة حالة القلق. يعتقد البعض أن التصويت قد يكون مجرد بداية لمرحلة جديدة من المنافسة، حيث قد يتم الإعلان عن الفائز قبل أن تكتمل عملية العد، مما يثير الجدل حول الأصوات.
في هذه الأثناء، يتداول الدولار في نطاقات ضيقة، في حين تظهر بعض العملات الأخرى قوة ملحوظة. العملات الأسترالية والإسكندنافية تتصدر هذا الاتجاه، حيث قرر بنك الاحتياطي الأسترالي الإبقاء على أسعار الفائدة كما هي. وأشار البنك إلى أن التضخم قد لا يعود إلى مستويات المستهدف حتى عام 2026، مما يعكس حالة من الحذر في السياسة النقدية.
بالنسبة للعملات في الأسواق الناشئة، تظل بشكل عام أكثر استقرارًا، لكن هناك بعض الاستثناءات في منطقة آسيا والمحيط الهادئ وأوروبا الوسطى، مثل ضعف البيزو المكسيكي. تظهر هذه التقلبات في أسواق العملات مؤشرا على التوترات الجيوسياسية والاقتصادية التي تحيط بالأسواق العالمية.
تستمر الأسواق في الأداء القوي عبر منطقة آسيا والمحيط الهادئ. تقدمت كوريا الجنوبية وأستراليا، بينما قادت هونج كونج والصين الارتفاع، مسجلة مكاسب تجاوزت 2%. وفي أوروبا، ارتفع مؤشر ستوكس 600 قليلاً، لكنه فشل في الحفاظ على المكاسب المبكرة، ليخسر 0.33%.
أما العقود الآجلة للمؤشر الأمريكي، فتظهر اتجاهًا قويًا. لا تزال العوائد على السندات القياسية لعشر سنوات ثابتة. كما ارتفعت العوائد الأوروبية بنحو 3-5 نقاط أساس. على الرغم من أن العائد على سندات الخزانة البريطانية لأجل 10 سنوات بلغ ذروته الأسبوع الماضي عند 4.53%، إلا أنه لا يزال قويًا، موجهًا نحو 4.50%. في الولايات المتحدة، زادت عوائد السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات بمقدار نقطتين أساس إلى 4.30%.
حافظ بنك الاحتياطي الأسترالي على معدلات الفائدة كما كان متوقعًا. كما قام بتعديل توقعاته الاقتصادية. خفض البنك توقعات النمو، وأشار إلى أن التضخم لن يعود إلى المستوى المستهدف حتى عام 2026. أضاف المحافظ بولوك أن مسار أسعار الفائدة الذي توقعته الأسواق كان “جيدًا مثل أي شيء آخر”. نتيجة لذلك، لم يطرأ أي تغيير كبير على أسواق المقايضات وأسعار الفائدة.
في تطور آخر، أُعلن عن مؤشر مديري المشتريات المركب والخدمات لشهر أكتوبر. يظل مؤشر مديري المشتريات للخدمات فوق 50 منذ يناير، حيث سجل 51.0 في الشهر الماضي، وهو أعلى من التقدير الأولي البالغ 50.6 وأفضل من نتيجة سبتمبر (50.5). من جهة أخرى، سجل مؤشر مديري المشتريات المركب 50.2، مرتفعًا عن التقدير الأولي البالغ 49.8، لينهي شهرين من القراءات تحت 50، بسبب تراجع النشاط الصناعي.
في الصين، أظهرت البيانات المعلنة عن مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات والمركب ارتفاعًا ملحوظًا. قفز مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات من 50.3 إلى 52.0، بينما ارتفع المؤشر المركب من 50.3 إلى 51.9. ينعقد الآن المؤتمر الشعبي الوطني في الصين، مع تكهنات بإعلان مبادرة مالية متعددة السنوات في نهاية الأسبوع. الأيام القادمة، سيتم الكشف عن أرقام التجارة والاحتياطيات، تليها بيانات مؤشر أسعار المستهلك ومؤشر أسعار المنتجين يوم الجمعة.
في اليابان، يُنتظر صدور مؤشر مديري المشتريات النهائي لقطاع الخدمات والمؤشر المركب غدًا، بينما ستُعلن بيانات أرباح العمل النقدية يوم الخميس. في الوقت نفسه، تراقب الأسواق تداعيات الدعم السياسي المقدم من الحزب الديمقراطي التقدمي للحزب الديمقراطي الليبرالي. قد يؤدي ذلك إلى ميزانية تكميلية أصغر، بالإضافة إلى رفع عتبة الضريبة على الدخل من 1.03 مليون ين إلى 1.78 مليون ين، ما يعني تخفيف العبء على الموظفين بدوام جزئي. لكن من المتوقع أن يكلف هذا التغيير الحكومة نحو 7-8 تريليونات ين، أي ما يعادل حوالي 10% من الإيرادات السنوية.
انخفض الدولار إلى أدنى مستوى جديد مقابل الين في بداية تعاملات أمريكا الشمالية. وصل إلى 151.55 ين، ليقترب من متوسط التحرك لمدة 200 يوم. ولكن، تعافى الدولار سريعًا ليصل إلى 152.20 ين، حيث استقر في منطقة توحيد الأسعار فوق 152 ين. تم تداول خيارات بقيمة 1 مليار دولار عند 152.50 ين، والتي تنتهي اليوم.
في أسواق السندات، ارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات. بعد أن وصل إلى أدنى مستوى له عند 4.26%، صعد العائد إلى 4.32% في فترة ما بعد الظهر. قد يكون هذا الارتفاع ناتجًا عن بيع سندات بقيمة 58 مليار دولار لأجل ثلاث سنوات.
أما الدولار الأسترالي، فقد سجل أعلى مستوى له في خمس جلسات محليًا، عند 0.6620 دولار. لكنه بدأ في التراجع في التعاملات الأوروبية الصباحية. إذا تجاوز الدولار الأسترالي مستوى 0.6630-50 دولار، فقد يرتفع أكثر، مستهدفًا 0.6700 دولار.
تعافى الدولار الأمريكي من أدنى مستوى له في ثلاثة أسابيع عند 7.0870 يوان صيني، ليصعد إلى 7.1130 يوان صيني. وقد استقر الدولار في نطاق ضيق عند الطرف العلوي من النطاق الذي سجله أمس مقابل الين واليوان الخارجي. حتى الآن اليوم، تحرك سعر الدولار بين 7.1045 يوان صيني و7.1175 يوان صيني. في الوقت نفسه، حدد بنك الشعب الصيني سعر صرف الدولار المرجعي عند 7.1016 يوان صيني، مقارنةً بـ 7.1203 يوان صيني في اليوم السابق.
فيما يتعلق بالذهب، انخفض إلى أدنى مستوى له في ستة أيام قرب 2725 دولارًا، ولكنه شهد تعافيًا طفيفًا ليصل إلى 2739 دولارًا خلال اليوم. كان أعلى مستوى سجله الذهب أمس 2748 دولارًا، لكنه لم يتمكن من الحفاظ على هذا الارتفاع.
على صعيد آخر، كان لقرار أوبك+ بتأجيل زيادة الإنتاج تأثير إيجابي على أسواق النفط. كما ساهمت التهديدات الإيرانية ضد إسرائيل في تحفيز السوق. ارتفع خام غرب تكساس الوسيط في ديسمبر إلى أكثر من 72 دولارًا لأول مرة منذ 24 أكتوبر، بعد انخفاضه في بداية الأسبوع الماضي. إذا تجاوز سعر النفط 72.20 دولارًا.
استمر نمو ناتج قطاع الخدمات في المملكة المتحدة في أكتوبر، بدعم من ارتفاع قوي آخر في الأعمال الجديدة، لكن معدل النمو تباطأ للشهر الثاني على التوالي. وعلاوة على ذلك، عند 52.0 في أكتوبر، بانخفاض من 52.4 في سبتمبر، أشار مؤشر نشاط الأعمال تباطؤ نمو قطاع الخدمات في مؤشر مديري المشتريات الخدمي النهائي للجنيه الإسترليني بأكتوبر المعدل موسميًا إلى أبطأ زيادة في مستويات الإنتاج منذ نوفمبر 2023.
وأشار المستجيبون للاستطلاع إلى أن تحسن الظروف الاقتصادية المحلية ساعد في تعزيز النشاط التجاري الإجمالي في أكتوبر. ومع ذلك، كانت هناك تقارير تشير إلى عدم اليقين التجاري المتزايد قبل ميزانية الخريف كعامل يؤخر قرارات الإنفاق بين العملاء. وأشارت بعض الشركات أيضًا إلى أن التوترات الجيوسياسية قد أثرت على الرغبة في الإنفاق. ساهمت دورات تحويل المبيعات الأطول في إضعاف معدل نمو الأعمال الجديدة الإجمالي في جميع أنحاء اقتصاد الخدمات في أكتوبر.
كانت الزيادة الأخيرة في إجمالي الأعمال الجديدة هي الأبطأ منذ يونيو، ولكنها لا تزال أقوى قليلاً من المتوسط في النصف الأول من عام 2024. وارتبط تحسن دفاتر الطلبات بالإنفاق المرن للأعمال والمستهلكين، على الرغم من الميزانيات المضغوطة والثقة الهشة.
وخالفت مبيعات التصدير التباطؤ العام في نمو الأعمال الجديدة. وأشارت بيانات أكتوبر إلى ارتفاع قوي في الأعمال الجديدة من الخارج وتسارع معدل التوسع إلى أسرع معدل له منذ مارس 2023. غالبًا ما لاحظ مقدمو الخدمات طلبًا أقوى من عملاء الاتحاد الأوروبي، على الرغم من الاحتكاكات التجارية المستمرة بسبب خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي.
وظل التوظيف نقطة ضعف نسبيًا في أكتوبر. أشارت بيانات المسح الأخيرة إلى انخفاض عام في أعداد الموظفين لأول مرة منذ ديسمبر 2023. يعكس الانخفاض المتواضع في مستويات القوى العاملة عدم استبدال المغادرين طواعية وسط قيود الميزانية والجهود المبذولة لتعزيز الإنتاجية وصعوبة العثور على مرشحين مناسبين لشغل الوظائف الشاغرة. وفي الوقت نفسه، استمرت مدفوعات الرواتب الأعلى في دفع تكاليف المدخلات إلى الارتفاع خلال شهر أكتوبر.
يخيم هدوء عصبي على الأسواق مع توجه الولايات المتحدة إلى صناديق الاقتراع. ويحذر اقتراب موعد الانتخابات الرئاسية من أن النتائج قد لا تُعرف في أقرب وقت ممكن كما يأمل الناس. والواقع أن كثيرين يخشون أن يكون التصويت ببساطة بداية للمرحلة التالية من المنافسة، مع إعلانات النصر المبكرة والنزاعات حول الأصوات.
والدولار في نطاقات ضيقة في الغالب اليوم، ولكن أستراليا وإسكندنافيا هي الأقوى، وأبقى بنك الاحتياطي الأسترالي أسعار الفائدة ثابتة وأشار إلى أن التضخم قد لا يعود بشكل مستدام إلى الهدف حتى عام 2026. والعملات في الأسواق الناشئة أكثر ثباتا في الغالب، ولكن هناك زوجان من آسيا والمحيط الهادئ وأوروبا الوسطى أكثر رخاوة، كما هو الحال مع البيزو المكسيكي.
الأسهم قوية. فقد تقدمت جميع الأسواق الكبيرة في آسيا والمحيط الهادئ، ولكن كوريا الجنوبية وأستراليا. وقادت هونج كونج والصين الارتفاع بمكاسب تزيد عن 2%. وارتفع مؤشر ستوكس 600 الأوروبي قليلا. ولم يتمكن من التمسك بالمكاسب المبكرة التي حققها أمس وخسر 0.33%. كما تتمتع العقود الآجلة لمؤشرات الولايات المتحدة بتحيز أكثر قوة. العائدات القياسية لمدة 10 سنوات ثابتة. العائدات الأوروبية أعلى بمقدار 3-5 نقاط أساس. في حين بلغ العائد على سندات الخزانة البريطانية لأجل 10 سنوات ذروته يوم الخميس الماضي بالقرب من 4.53٪، إلا أنه لا يزال ثابتًا ويدفع ضد 4.50٪.
ارتفعت العائدات الأمريكية لأجل 10 سنوات بنحو نقطتين أساس إلى 4.30٪. انخفض الذهب إلى أدنى مستوى له في ستة أيام بالقرب من 2725 دولارًا ولكنه تعافى إلى أعلى قليلاً في اليوم بالقرب من 2739 دولارًا. كان أعلى مستوى أمس أعلى قليلاً من 2748 دولارًا. ساعد قرار أوبك + بتأجيل زيادة الإنتاج مرة أخرى والتهديدات الإيرانية بضرب إسرائيل (في وقت مبكر من اليوم) خام غرب تكساس الوسيط في ديسمبر على التعافي بشكل كامل بعد انخفاضه في بداية الأسبوع الماضي..
يتأثر مؤشر مديري المشتريات التصنيعي بعوامل مختلفة تعكس الصحة العامة والأداء لقطاع التصنيع تشمل بعض العوامل الرئيسية التي يمكن أن تؤثر على مؤشر مديري المشتريات الخدمي ما يلي:
الطلبات الجديدة: مستوى الطلبات الجديدة التي يتلقاها المصنعون هو عامل حاسم يؤثر على مؤشر مديري المشتريات. يشير ارتفاع الطلبات الجديدة عادةً إلى الطلب المتزايد على السلع. مما قد يؤدي إلى زيادة الإنتاج وقراءة أعلى لمؤشر مديري المشتريات.
مستويات الإنتاج: مستوى الإنتاج في قطاع التصنيع هو عامل رئيسي في تحديد مؤشر مديري المشتريات. تشير مستويات الإنتاج الأعلى إلى زيادة النشاط الاقتصادي ويمكن أن تؤدي إلى قراءة أعلى لمؤشر مديري المشتريات.
مستويات التوظيف: يمكن لاتجاهات التوظيف في قطاع التصنيع أن تؤثر على مؤشر مديري المشتريات. تشير الزيادة في التوظيف إلى ثقة الأعمال المتزايدة وتشير إلى نظرة إيجابية للقطاع. مما قد يؤدي إلى ارتفاع مؤشر مديري المشتريات.
تسليمات الموردين: يمكن أن توفر سرعة تسليم المواد الخام والإمدادات إلى المصنعين رؤى حول كفاءة سلسلة التوريد. يمكن أن تشير التأخيرات في تسليمات الموردين إلى الاختناقات في الإنتاج وقد تؤدي إلى قراءة أقل لمؤشر مديري المشتريات.
أسعار المدخلات: يمكن أن تؤثر التقلبات في أسعار المدخلات، مثل المواد الخام وتكاليف الطاقة، على تكاليف التصنيع والربحية. يمكن أن تؤثر التغييرات في أسعار المدخلات على قرارات الإنتاج وتؤثر في النهاية على مؤشر مديري المشتريات.
طلبات التصدير: يعتمد قطاع التصنيع في منطقة اليورو بشكل كبير على التصدير. لذلك، يمكن أن تؤثر اتجاهات طلبات التصدير والطلب الدولي على سلع بشكل كبير على مؤشر مديري المشتريات.
الظروف الاقتصادية العالمية: يمكن أن يؤثر أداء الاقتصاد العالمي، بما في ذلك الشركاء التجاريين الرئيسيين ، على مؤشر مديري المشتريات التصنيعي الفوري لليورو. قد يؤدي ضعف الظروف الاقتصادية العالمية إلى إضعاف الطلب على الصادرات والتأثير على قطاع التصنيع.
التحليل الفني للناسداك ND100 اليوم عند 19963 دولار، في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 19921 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول عند 19864 وفي حالة استكمال الهبوط سيتوجه الي الدعم الثاني عند 19803
في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 19921 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي 20021 ومنطقة المقاومة الثانية عند 20070
يتداول الداو جونز US30 اليوم عند 41799 دولار، في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 41721 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول عند 41624 وفي حالة استكمال الهبوط سيتوجه الي الدعم الثاني عند 41533
في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 41721 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي 41888 ومنطقة المقاومة الثانية عند 41964
يتداول النفط اليوم عند 71.79 دولار، في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 72.09 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي عند 72.47 وفي حالة استكمال الصعود سيتوجه الي المقاومة الثانية عند 72.85
في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 72.09 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول 71.37 ومنطقة الدعم الثاني عند 71.08
يتداول الذهب اليوم عند 2738 دولار، في حالة الهبوط والاستقرار اسفل منطقة 2734 سيتوجه إلى منطقة الدعم الاول عند 2730 وفي حالة استكمال الهبوط سيتوجه الي الدعم الثاني عند 2725
في حالة الصعود والاستقرار اعلي منطقة 2734 سيتوجه إلى منطقة المقاومة الاولي 2743 ومنطقة المقاومة الثانية عند 2748
